TR: Basit Korunma (hedging) Senaryoları: Difference between revisions

Latest revision as of 10:11, 18 October 2025

Basit Korunma (Hedging) Senaryoları: Spot Varlıklarınızı Vadeli İşlemlerle Nasıl Korursunuz?

Kripto para piyasaları, yüksek oynaklıkları (volatilite) ile bilinir. Eğer Spot İşlem Nedir Yeni Başlayanlar İçin piyasada önemli miktarda kripto varlığı tutuyorsanız (örneğin Bitcoin veya Ethereum), fiyatların aniden düşmesi büyük kayıplara yol açabilir. İşte bu noktada Vadeli İşlem Sözleşmeleri Basit Açıklama devreye girer ve bize korunma (hedging) fırsatı sunar.

Korunma, temel olarak, mevcut bir yatırımınızdaki potansiyel zararı dengelemek için ters bir pozisyon almaktır. Bu, genellikle Futures contract kullanarak yapılır. Bu rehberde, yeni başlayanlar için en basit korunma senaryolarını ve bu işlemleri ne zaman yapmanız gerektiğini inceleyeceğiz.

Korunma Neden Yapılır?

Korunmanın ana amacı, belirsizlik dönemlerinde portföyünüzü korumaktır. Bir Kripto İşlem Stratejisi Belirleme Süreci oluştururken risk yönetimi esastır.

Temel nedenler şunlardır:

Fiyat Düşüşüne Karşı Koruma: Elinizde tuttuğunuz varlıkların değer kaybetmesi riskini azaltmak.
Kısa Vadeli Belirsizlik: Önemli bir ekonomik veri açıklanacağı veya büyük bir teknik gelişme beklenirken piyasadan çıkmak istemiyorsanız, pozisyonunuzu geçici olarak kilitlemek.
Kârı Sabitleme: Uzun süredir tuttuğunuz bir varlık kârdayken, piyasanın geri çekilme ihtimaline karşı kârın bir kısmını güvence altına almak.

Unutmayın, korunma yapmak genellikle kâr potansiyelinizi de sınırlar. Eğer fiyatlar beklediğinizin aksine yükselirse, vadeli işlem pozisyonunuz nedeniyle elde edeceğiniz kâr azalacaktır. Bu, Spot Ve Vadeli İşlem Arasındaki Fark temelini anlamayı gerektirir.

Basit Kısmi Korunma Senaryosu

Yeni başlayanlar için en yaygın ve anlaşılır yöntem, eldeki spot varlığın yalnızca bir kısmını korumaktır. Buna kısmi korunma denir. Amaç, tüm varlığı satmadan, olası bir düşüşten etkilenmemektir.

Diyelim ki 10 adet Bitcoin (BTC) tutuyorsunuz ve şu anki fiyatı 50.000 $ olduğunu varsayalım. Piyasada bir miktar düşüş beklentisi var ama hepsini satmak istemiyorsunuz.

1. **Spot Pozisyon:** 10 BTC Uzun (Long) pozisyonunuz var. 2. **Korunma Kararı:** Bu 10 BTC'nin yarısı olan 5 BTC'yi korumaya karar veriyorsunuz. 3. **Vadeli İşlem (Futures) Uygulaması:** Vadeli işlem piyasasında, 5 BTC'lik kısa (Short) pozisyon açarsınız.

Bu durumda, eğer BTC fiyatı 50.000 $'dan 40.000 $'a düşerse:

Spot varlığınız 10.000 $ değer kaybeder (10 BTC x 10.000 $).
Vadeli işlem pozisyonunuz (5 BTC Short) yaklaşık 10.000 $ kâr eder.

Bu iki etki birbirini büyük ölçüde nötralize eder. Geriye kalan 5 BTC ise piyasa düşüşünden doğrudan etkilenir. Bu, Kripto Risk Yönetimi İlk Adımlar için harika bir başlangıç noktasıdır.

Korunma Zamanlaması: Göstergelerin Kullanımı

Ne zaman korunmaya başlayacağınızı bilmek, bu stratejinin başarısı için kritik öneme sahiptir. Teknik analiz araçları, piyasanın aşırı alım veya aşırı satım bölgelerinde olup olmadığını anlamanıza yardımcı olabilir. Bir Kripto İşlem Platformu Kullanıcı Arayüzü üzerinde bu göstergeleri takip etmelisiniz.

1. Göreceli Güç Endeksi (RSI)

RSI göstergesi, bir varlığın aşırı alım (genellikle 70 üzeri) veya aşırı satım (genellikle 30 altı) koşullarında olup olmadığını gösterir.

**Korunma Sinyali:** Eğer spot varlığınız yükselirken RSI 75 veya üzerine çıkıyorsa ve piyasa çok hızlı yükselmişse, bir geri çekilme (düzeltme) riski artar. Bu, kısmi bir kısa pozisyon açarak kârın bir kısmını kilitlemek için iyi bir zaman olabilir.

2. Hareketli Ortalama Yakınsama Iraksama (MACD)

MACD göstergesi, momentumdaki değişimleri göstermede etkilidir.

**Korunma Sinyali:** Eğer MACD çizgisi, sinyal çizgisinin üzerinden aşağı doğru kesiyorsa (ayı eğilimi), bu, yükseliş momentumunun azaldığını ve potansiyel bir düşüşün yaklaştığını gösterebilir. Bu, Yükselen Piyasada Vadeli İşlem Açmak yerine, mevcut spot varlığı koruma ihtiyacını işaret edebilir.

3. Bollinger Bantları

Bollinger Bands, fiyatın ortalama oynaklığına göre nerede olduğunu gösterir.

**Korunma Sinyali:** Fiyat, üst Bollinger Bandı'nın dışına çok sert bir şekilde çıktığında ve ardından tekrar banda geri dönmeye başladığında, bu genellikle aşırı genişlemenin sona erdiğini ve bir geri çekilmenin başlayabileceğini gösterir. Bu durum, Kripto Piyasa Manipülasyonu Belirtileri ile karıştırılmamalı, ancak aşırı fiyat hareketlerinin bir düzeltme getirebileceği anlamına gelebilir.

Basit Bir Zamanlama Örneği Tablosu

Aşağıda, bir yatırımcının spot pozisyonunu korumak için kullandığı basit bir zamanlama çerçevesi gösterilmiştir.

Durum	Gösterge Sinyali	Eylem (Korunma)
Aşırı Isınma	RSI 80'in üzerinde	Spot varlığın %30'u için Vadeli Short aç.
Momentum Kaybı	MACD aşağı kesişim	Mevcut Short pozisyonu %50 artır.
Düşüş Başladı	Fiyat, 20 günlük EMA altına geçti	Korunma pozisyonunu kapatmaya hazırlan.

Psikolojik Tuzaklar ve Risk Notları

Korunma stratejileri ne kadar mantıklı olursa olsun, Kripto İşlem Psikolojisi Başarısızlıklar bu süreci sabote edebilir.

Psikolojik Tuzaklar

1. Aşırı Güven (Overconfidence): Korunma yaptığınızda, piyasanın düşeceğinden emin olursunuz. Eğer düşmezse, hem spot pozisyonunuzun potansiyel kazancını kaçırırsınız hem de vadeli işlem pozisyonunuzda küçük kayıplar yaşarsınız (komisyonlar ve fonlama ücretleri nedeniyle). 2. FOMO ve Korunmayı Kaldırma: Piyasalar yükselmeye devam ederken, "keşke korunmasaydım" düşüncesiyle açtığınız kısa pozisyonları çok erken kapatma eğilimi gösterebilirsiniz. Bu, FOMO Duygusunu Yönetme Teknikleri gerektirir. 3. Tam Korunma Yanılgısı: Bazı yatırımcılar, %100 korunma yapmanın risksiz olduğunu düşünür. Ancak vadeli işlemler Kaldıraç Nedir Ve Nasıl Çalışır içerdiği için, yanlış zamanda açılan tam bir short pozisyon, kaldıraç nedeniyle spot varlığınızdan çok daha hızlı likide olmanıza neden olabilir.

Önemli Risk Notları

**Fonlama Ücretleri (Funding Fees):** Vadeli işlemlerde, özellikle uzun süre pozisyon tutuyorsanız, fonlama ücretlerini ödemeniz gerekebilir. Eğer piyasa sizin korunma yönünüzün tersine hareket ederse, bu ücretler kârınızı eritebilir. Bu nedenle, korunmalar genellikle kısa vadelidir.
**Kripto İşlem Sırasında Ağ Ücretleri:** Hem spot hem de vadeli işlemlerde işlem yaparken komisyon ve ağ ücretleri ödersiniz. Korunma işlemleri ek maliyet getirir.
**Kaldıraç Kullanımı:** Korunma amaçlı olsa bile, vadeli işlemlerde kaldıraç kullanıyorsanız, pozisyon büyüklüğünü dikkatli ayarlamalısınız. Kriptoda Küçük Pozisyonlar Açmak mantığı, korunma pozisyonları için de geçerlidir.

Bu tür basit korunma stratejileri, A Beginner’s Guide to Hedging with Futures temelini oluşturur. Eğer piyasa hakkında daha derinlemesine bilgi edinmek isterseniz, Dynamic hedging gibi daha karmaşık yöntemleri de inceleyebilirsiniz. Unutmayın, her zaman öncelikle riskinizi yönetin, sonra kârı düşünün. Eğer bir Belirli Bir Fiyattan Alım Yapma Stratejisi uyguluyorsanız, korunma bu stratejiyi desteklemek için kullanılabilir.

Recommended Futures Trading Platforms

Platform	Futures perks & welcome offers	Register / Offer
Binance Futures	Up to 125× leverage, USDⓈ-M contracts; new users can receive up to 100 USD in welcome vouchers, plus lifetime 20% fee discount on spot and 10% off futures fees for the first 30 days	Sign up on Binance
Bybit Futures	Inverse & USDT perpetuals; welcome bundle up to 5,100 USD in rewards, including instant coupons and tiered bonuses up to 30,000 USD after completing tasks	Start on Bybit
BingX Futures	Copy trading & social features; new users can get up to 7,700 USD in rewards plus 50% trading fee discount	Join BingX
WEEX Futures	Welcome package up to 30,000 USDT; deposit bonus from 50–500 USD; futures bonus usable for trading and paying fees	Register at WEEX
MEXC Futures	Futures bonus usable as margin or to pay fees; campaigns include deposit bonuses (e.g., deposit 100 USDT → get 10 USD)	Join MEXC

Join Our Community

Follow @startfuturestrading for signals and analysis.